苹果折叠屏预计2026年下半年上市，消费电子ETF收涨2.73%

7月3日，市场全天震荡反弹，创业板指领涨。板块方面，PCB、消费电子、创新药、固态电池等板块涨幅居前，可控核聚变、海洋经济、油气、游戏等板块跌幅居前。截至收盘，沪指涨0.18%，深成指涨1.17%，创业板指涨1.9%。ETF方面，华夏国证消费电子主题ETF（159732）收涨2.73%，成分股中，蓝思科技（300433.SZ）涨11.4%，鹏鼎控股（002938.SZ）涨停，东山精密（002384.SZ）涨9.34%。

消息面上，7月2日美国总统特朗普表示，美国已经与越南达成贸易协议。特朗普发帖文称，越南所有对美出口商品将面临至少20%关税，并对美国“完全开放市场”。

此外，苹果的折叠iPhone已于6月进入P1（Prototype 1）原型开发阶段，后续会有P2和P3阶段，每个原型阶段通常持续大约两个月。预计2025年底有机会走完Prototype的开发流程，2026年下半年有望上市。

方正证券指出，消费电子领域，AI赋能传统智能终端，新型智能硬件结合AI创造增量需求，关注产业链技术配套革新机遇。半导体方面，AI算力高景气度持续：海外算力需求显著提升、国内ASIC加速自研、端侧SoC百花齐放。电子级超纯水市场长期被国外企业占据，国内企业通过自主研发打破垄断，实现部分超纯水树脂量产。半导体制造自主可控带来材料端国产替代机遇，电子级超纯水树脂技术壁垒高，认证周期长，国产化进程加速。

中国银河证券表示，AI持续渗透，可穿戴产品需求释放。2025年上半年消费电子行业呈现“政策与 AI 双轮驱动”的核心特征。中国“国补”政策有效激活中端消费市场，带动手机、平板等品类结构性复苏；AI 技术深度渗透终端设备，推动 PC、手机向智能化跃迁，AI眼镜等新形态产品加速商业化落地。下半年行业面临“政策退潮与技术攻坚”的关键转折，新兴市场开拓与生态协同能力决定增长持续性。